المحكمة العليا تؤيد رسوم الغرامات التي أمرت بها المحكمة من هيئة الأوراق المالية والبورصات
قضت المحكمة العليا يوم الاثنين بأن لجنة الأوراق المالية والبورصات يمكنها الحصول على أوامر قضائية لاسترداد المكاسب غير المشروعة من أولئك الذين ينتهكون قوانين الأوراق المالية الفيدرالية.
كان للقضية القدرة على إعادة تشكيل بشكل كبير كيف يمكن للجهة التنظيمية المالية في البلاد استرداد خسائر المستثمرين من التداول من الداخل وغيره من عمليات الاحتيال المالي واسعة النطاق. بدأت المحاكم في إصدار الأمر بإلغاء الرتب في السبعينيات، وعلى مدى السنوات الخمس الماضية، شكلت الجزء الأكبر من أي تعويض نقدي في إجراءات تطبيق هيئة الأوراق المالية والبورصات.
قضت المحكمة العليا 8-1 بأن التنكر هو شكل من أشكال التعويض العادل طالما أنه “لا يتجاوز صافي أرباح المخطئ ويتم منحه للضحايا”.
تنبع القضية من دعوى قضائية رفعها عام 2016 من قبل لجنة الأوراق المالية والبورصات في محكمة المقاطعة الأمريكية للمنطقة الجنوبية من نيويورك، ضد تشارلز ليو وزوجته شين وانغ. تم اتهام الاثنين بمخطط احتيالي للحصول على أموال من المستثمرين لمركز علاج السرطان في كاليفورنيا لم يتم بناؤه مطلقًا. لقد نفذوا عملية الاحتيال باستخدام برنامج استثمار EB-5، الذي يلتمس أموال الاستثمار الأجنبي في مشاريع مقرها الولايات المتحدة.
توصل تحقيق أجرته هيئة الأوراق المالية والبورصات إلى أن المستثمرين المحتملين تلقوا وعودًا بأن معظم أموالهم ستنشئ مركزًا لعلاج السرطان يوفر العلاج بالبروتونات في كاليفورنيا. وقالت لجنة الأوراق المالية والبورصات إن ما لا يقل عن 50 مستثمرًا صينيًا تم تخليصهم مما يقرب من 27 مليون دولار.
ولكن بحلول الوقت الذي سعت فيه الوكالة إلى تعويض أموال المستثمرين، لم يتبق سوى ما يزيد قليلاً عن 234 ألف دولار. ويرجع ذلك جزئيًا إلى أن الزوجين دفعوا حوالي 12.9 مليون دولار إلى ثلاث شركات تسويق صينية لتعزيز مخططهم، مما قلل من مقدار أموال المستثمرين غير المنفقة المتبقية والتي يمكن للمنظمين استردادها بسهولة. استأنف الملتمسون الحكم ضدهم وقالوا إن عقوبة هيئة الأوراق المالية والبورصات بلغت أكثر مما ربحوه من خلال المخالفات.
كان المدعون يأملون في البناء على قرار المحكمة العليا لعام 2017 الذي اعتبر عدم الرضا الذي حصلت عليه الوكالة بأمر من المحكمة شكلاً من أشكال العقوبة لأغراض تحديد ما إذا كان قانون التقادم مدته خمس سنوات ينطبق. لقد أرادوا أن يجادلوا بأن الإزعاج كان حكمًا غير صالح أمرًا من المحكمة بسبب قضية عام 2017. لكن المحكمة بدت منقسمة بشأن القضية خلال المرافعات الشفوية في مارس آذار.
يعني رأي يوم الاثنين أن عملية هيئة الأوراق المالية والبورصات يمكن أن تستمر، مما يترك نظامًا سمح للوكالة بالحصول على أوامر قضائية بالمليارات من رسوم الغرامات من منتهكي قانون الأوراق المالية. لكن سيتعين على القضاة قصر العقوبات على مقدار المكاسب غير المشروعة والتخلي عن أي غرامات إضافية، والتي كانت تعتبر إضافة مقبولة قبل حكم يوم الاثنين.
لكن القضاة أشاروا إلى أن المحكمة الدنيا التي تنفذ الحكم سيتعين عليها الآن تحديد ما إذا كانت بعض النفقات التي يتحملها ليو ووانغ – مثل معدات علاج السرطان – تشكل خصومات مشروعة من العقوبة.
“ يكفي أن نلاحظ أن بعض النفقات من مخطط الملتمسين ذهبت إلى مدفوعات الإيجار ومعدات علاج السرطان. يمكن القول إن مثل هذه العناصر لها قيمة مستقلة عن تأجيج مخطط احتيالي.
جادل القاضي كلارنس توماس في معارضته بأن نظام العقوبات الخاص بهيئة الأوراق المالية والبورصات غير قانوني. قال توماس إنه بينما ادعى المنظم أن الإزعاج كان “علاجًا عادلًا” لجريمة ما، فقد قوضت المحكمة هذا التأكيد بالسماح بأكثر من مجرد تعويض الضحية.
نظرًا لأن قرار المحكمة لا يزال يسمح بإيداع بعض الأموال في وزارة الخزانة الأمريكية بدلاً من إعادتها فقط إلى المستثمرين المظلومين، قال توماس إن المحكمة كانت تفسر القانون بطريقة يمكن أن تسمح للحكومة بالربح وتترك الأمر للمحاكم الفردية في أين وكيف نرسم الخط.
قال توماس: “إذا كان الماضي مقدمة، فمن المؤكد أن عدم اليقين هذا سيخلق فرصًا للجنة الأوراق المالية والبورصات لمواصلة ممارسة السلطة غير القانونية”.
المصدر: politico
شاهد ايضا:
نسيت الرقم السري لبطاقة صراف الراجحي
شركات تمويل سيارات في الامارات
