عدد قليل من استثمارات البر الرئيسي للصين من قبل الشركات الأمريكية في الربع الأول
تقدم S&P Global Market Intelligence أفضل اختياراتنا لقصص إخبارية الأسهم الخاصة العالمية والمزيد المنشورة على مدار الأسبوع.
هناك عدد قليل من نقاط البيانات التي تلتقط التحديات الحالية التي تواجه الأسهم الخاصة بإيجاز مثل هذا: في الأشهر الثلاثة الأولى من عام 2023، لم يكن هناك طرح عام أولي واحد مدعوم بأسهم خاصة.
تباطأت الاكتتابات الأولية المدعومة من الأسهم الخاصة لأول مرة إلى حد كبير في أوائل عام 2022، عندما أدى الانخفاض الحاد في الأسواق العامة إلى إغلاق طريق الخروج هذا بشكل أساسي. لم يكن هناك سوى 52 اكتتابًا أوليًا مدعومًا بأسهم خاصة في عام 2022، انخفاضًا من 196 في العام السابق.
هذا التراجع هو مجرد أحد أعراض التباطؤ الأوسع الذي يجتاح دورات الاستثمار في الأسهم الخاصة. يؤدي عدم وجود مخارج إلى تآكل التوزيعات على المستثمرين، وهو أحد العوامل في تباطؤ جمع الأموال عبر فئة الأصول.
لم تختف عمليات الخروج، على الرغم من أن نافذة الخروج الضيقة تعني أن الاستثمارات من المرجح أن تظل في محافظ الأسهم الخاصة لفترة أطول. اختبار الأسهم الخاصة هو استخدام هذا الوقت الإضافي خلق نفس القدر من القيمةبقدر الإمكان.
اقرأ المزيد عن التباطؤ المستمر في نشاط خروج الأسهم الخاصة.
مخطط الأسبوع: استثمارات البر الرئيسي للصين من قبل شركات الأسهم الخاصة الأمريكية في طريقها إلى أدنى مستوى لها في 5 سنوات
بلغ إجمالي استثمارات شركات رأس المال الاستثماري ورأس المال الاستثماري في البر الرئيسي للصين 400 مليون دولار فقط في الربع الأول، بانخفاض 87٪ على أساس سنوي، وفقًا لبيانات S&P Global Market Intelligence.
⮞ الربع الأول البطيء يضع الاستثمار في الأسهم الخاصة الأمريكية في البر الرئيسي للصين على المسار الصحيح لأدنى إجمالي سنوي له في خمس سنوات على الأقل.
⮞ تشمل العوامل المحتملة وراء تراجع نشاط الصفقات زيادة التدقيق في الصفقات من قبل المنظمين في كلتا الحكومتين، والتوترات الجيوسياسية وعدم الوضوح حول تأثير استراتيجية الصين الصارمة الخالية من COVID على أنماط التصنيع والاستهلاك المحلية.
أهم الصفقات وجمع الأموال
– وافقت كل من BPEA EQT و Nord Anglia Education Inc. و BPEA Private Equity Fund VIII على الاستحواذ على مؤسسة التعليم الرياضي IMG Academy Parent LLC من Endeavor Group Holdings Inc. في صفقة نقدية بالكامل تمثل مؤسسة بقيمة 1.25 مليار دولار.
– وافقت مجموعة من المستثمرين، بما في ذلك KKR & Co. Inc. وAXA Venture Partners SAS، على بيع حصة أغلبية في Policy genius Inc. ، التي تدير سوقًا للتأمين عبر الإنترنت، لشركة Zinnia LLC. ستستمر KKR كمستثمر في الشركة المندمجة بعد إغلاق الصفقة.
– أغلقت TPG Capital LP عملية جمع الأموال لشركة TPG Tech Adjacencies II LP والمركبات ذات الصلة مع 3.4 مليار دولار من التزامات حقوق الملكية.
– أطلقت شركة Ares Management Corp. صندوق Ares للدخل الاستراتيجي برأس مال أولي قابل للاستثمار بحوالي 1.5 مليار دولار. يتضمن رأس مال الصندوق ارتباطات حقوق ملكية تزيد عن 847 مليون دولار أمريكي وتسهيلات ائتمانية تبلغ حوالي 625 مليون دولار أمريكي.
إنجازات السوق الأوسط
– اشترت A&M Capital Europe حصة أغلبية في World of Sweets and Bobby’s ، وهي شركة موردة للحلويات والمخبوزات والوجبات الخفيفة في المملكة المتحدة. كانت شركة Sculptor Capital Management Inc. هي البائع.
– ستقوم New Mountain Capital LLC باستثمار أغلبية جديدة في ALKU LLC، وهي شركة توظيف متخصصة. يقوم FFL Partners LLC و West View Capital Partners والمساهمون الآخرون بإعادة الاستثمار في الأعمال التجارية.
– قاد الداعم الحالي Azimuth Capital Management ، من خلال صندوق Azimuth V Energy Evolution ، جولة سلسلة A لشركة H Cycle LLC، والتي تستخدم النفايات العضوية لإنتاج الهيدروجين. قادت Eneos Innovation Partners LLC الجولة بالاشتراك.
– حصلت شركة Fusion Risk Management Inc. ، وهي شركة تقدم حلول برمجيات استمرارية الأعمال القائمة على السحابة، على غالبية الاستثمار من شركة Great Hill Partners LP.
التركيز على: برنامج التطبيق
– استحوذت شركة Elastic Path Software Inc. على Unstack Inc. ، وهي منصة تطوير ويب لعلامات التجارة الإلكترونية. كان البائع هو El Cap Holdings Capital Partners ، وفقًا لبيانات Market Intelligence.
– تخلت شركة TVC Capital LLC عن شركة تطوير برامج التخطيط والتحليل المالي Centage Corp. إلى Scale works Inc.
– سيتم بيع شركة Model9 Software لبرامج إدارة البيانات السحابية Mainframe لشركة BMC Software Inc. في صفقة من المتوقع أن تغلق خلال النصف الأول من عام 2023. شركة Intel Capital Corp. و Stage One Ventures و Glen Rock Israel Ltd. و North First Ventures هم البائعون، تظهر بيانات استخبارات السوق.
المصدر: spglobal
شاهد أيضا:
كيفية فتح حساب في بنك الرياض باستخدام تطبيق الرياض
