مقياس الاندماج الرئيسي لا يأخذ في الحسبان الخدمات المصرفية عبر الإنترنت، والمؤسسات غير المصرفية
قال مسؤول في OCC إن مؤشر Herfindahl-Hirschman، الذي يقيس وجود البنك في السوق بناءً على حصة الودائع، أصبح مؤشرًا أقل فعالية للمنافسة عبر خطوط الإنتاج.
قال مسؤول في مكتب المراقب المالي للعملة في خطاب ألقاه يوم الجمعة إن أحد الأجهزة التنظيمية الرئيسية التي تستخدم لتحديد القدرة التنافسية للسوق في عملية مراجعة الاندماج المصرفي قد يكون غير ذي صلة وسط نمو الخدمات المصرفية الرقمية وغير المصرفية.
قال بن ماكدونو، النائب الأول للمراقب المالي ورئيس المستشارين في OCC، في افتتاح ندوة اندماج البنوك في OCC.
لكن المؤشر، الذي يقيس وجود البنك في السوق استنادًا إلى حصة الودائع، أصبح مؤشرًا أقل فاعلية للمنافسة عبر خطوط الإنتاج وسط النمو في الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول والكيانات غير المصرفية، وربما أصبح أقل أهمية منذ تحديث إرشادات الاندماج المصرفي في آخر مرة في قال ماكدونو عام 1995.
ويرجع السبب في ذلك إلى أن قاعدة ودائع البنك ربما أصبحت أقل ترجيحًا لعرضه لمنتجات مصرفية أخرى. بالإضافة إلى ذلك، قد يكون حجم الأسواق ذات الصلة بهذه المنتجات قد توسع بشكل كبير مع ظهور المنتجات والخدمات المصرفية عبر الإنترنت، في حين نما المنافسون غير البنكيين إلى حد لم يكن متخيلًا في عام 1995،” قال ماكدونو، الذي ألقى الملاحظات الافتتاحية للحدث نيابة عن القائم بأعمال المراقب المالي مايكل هسو، الذي لم يتمكن من الحضور.
ماكدونو ليس المنظم الوحيد الذي يقترح إلغاء التركيز على مؤشر Herfindahl-Hirschman. أوصت حاكمة الاحتياطي الفيدرالي ميشيل بومان، في خطاب ألقاه في سبتمبر، بتخفيف عتبات HHI في إرشادات اندماج البنوك لتعكس تدفق المنافسة غير المصرفية.
قال بومان إن القيود الأكثر مرونة على HHI قد تفيد البنوك المجتمعية الريفية المتعثرة والتي قد تضطر إلى السعي للاندماج مع شريك خارج السوق لأن الاندماج مع بنك محلي آخر من شأنه أن يؤدي إلى زيادة درجة تركيز الاندماج.
لطالما دعا Hsu، الذي تولى رئاسة OCC في مايو 2021، إلى إصلاح الاندماج المصرفي، مشيرًا إلى العوامل والأطر التحليلية التي يستخدمها المنظمون لتقييم عمليات الاندماج على أنها قديمة.
خلال كلمة ألقاها في معهد بروكينغز العام الماضي، قال هسو إن لجنة التنسيق الخارجية تعمل مع وزارة العدل وزملائها من منظمي البنوك لمراجعة إطار الاندماج الخاص بها.
قال ماكدونو يوم الجمعة:” بدون التعزيزات، هناك خطر متزايد للموافقة على عمليات الاندماج التي تقلل المنافسة أو تضر بالمجتمعات أو تعرض مخاطر نظامية”.
ومع ذلك، قال ماكدونو إن وقف عمليات الاندماج قد يكون ضارًا بنفس القدر.
وقال” [أ] وقف عمليات الاندماج سيحافظ على الوضع الراهن ويمنع النمو والتحسينات التي يمكن أن تساعد المجتمعات وتزيد من المنافسة”. ″نحن بحاجة إلى بناء مصيدة فئران أفضل بحيث تتم الموافقة على عمليات الدمج السليمة بينما يتم رفض عمليات الدمج غير الصحية. والأهم من ذلك، أن مصيدة الفئران هذه لا يجب أن تكون سليمة من الناحية النظرية ومتسقة مع قيمنا فحسب، بل يجب أن تكون أيضًا قادرة على التنفيذ ضمن المعايير القانونية لمراجعة الاندماج”.
ركزت إدارة بايدن على الاندماج في البنوك، وأصدرت أمرًا تنفيذيًا في يوليو 2021 يطالب” بمزيد من التدقيق القوي” لعمليات الاندماج.
قالت إدارة بايدن في ذلك الوقت:” على الرغم من خضوعها للمراجعة الفيدرالية، إلا أن الوكالات الفيدرالية لم ترفض رسميًا طلب الاندماج المصرفي منذ أكثر من 15 عامًا”.
لم تنشر OCC بعد طلبًا للحصول على معلومات حول هذا الموضوع، لكن Federal Deposit Insurance Corp. قدمت طلبًا في مارس.
قبل أشهر، نشر عضوان ديمقراطيان في مجلس إدارة مؤسسة التأمين الفدرالية (FDIC) مراجعة لسياسات الاندماج المصرفي دون موافقة رئيسة الهيئة التنظيمية آنذاك، جيلينا ماكويليامز، التي عينها ترامب.
أثارت هذه الخطوة حججًا حزبية حول عمليات الاندماج والاستحواذ المصرفية، فضلاً عن القواعد الملزمة لآلية وضع جدول أعمال مؤسسة التأمين الفيدرالية (FDIC).
استقال مكويليامز في 31 ديسمبر 2021.
قد يهمك:
