سيلف رغيت تسعى لتصفية طوعية في ولاية كاليفورنيا دون FDIC
تشرف ولاية كاليفورنيا على عملية التصفية الطوعية لشركة Silver gate Capital Corp ، ولم تدخل الشركة في برنامج الحراسة القضائية التابع لشركة Federal Deposit Insurance Corp في هذه المرحلة، حسبما أكد متحدث باسم إدارة الحماية المالية والابتكار في كاليفورنيا..
أعلنت سيلف رغيت كابيتال في 8 مارس أنها ستقوم بتصفية بنك سيلف رغيت التابع لا جولا في كاليفورنيا وتخطط لسداد الودائع بالكامل. في إعلان آخر، قالت إدارة الحماية المالية والابتكار في كاليفورنيا، أو DFPI، إنها ستسهل “التصفية الطوعية الآمنة والعاجلة” لسيل فرغيت.
مع التصفية التي يشرف عليها DFPI، من غير المرجح أن تقوم الوكالة بتعيين FDIC كمستلم لسيل فرغيت، على الأقل في الوقت الحالي، على الأقل في الوقت الحالي، كما قال John Popeo ، p artner في شركة الاستشارات التنظيمية المالية The Gallatin Group.
يمكن للبنوك المؤمنة من مؤسسة التأمين الفيدرالية (FDIC) التي أمرت بإغلاقها تعيين مؤسسة التأمين الفيدرالية (FDIC) كمستلم لأصولها وخصومها، وستقوم الوكالة بتصفية تلك الأصول لدفع المودعين والدائنين. إذا كانت الأصول المتبقية في بنك مغلق لا يمكن أن تغطي التزاماتها، فإن مؤسسة التأمين الفيدرالية (FDIC) ملزمة بتغطية ما يصل إلى 250000 دولار لكل مودع، والمعروف باسم تأمين الودائع.
عادةً ما تساعد الوكالة البنك المغلق في البحث عن مشترين لتحمل الالتزامات حتى لا يضطر إلى نشر رأس المال من صندوق التأمين الخاص به.
قال إيان كاتز ، العضو المنتدب في شركة أبحاث السياسات كابيتال ألفا بارتنرز: “إن مؤسسة التأمين الفيدرالية (FDIC) تحمي دائمًا صندوق التأمين الخاص بها. “هذا ما لديهم وما يحتاجون إليه لحماية المودعين.”
من خلال جعل كاليفورنيا DFPI تدير التصفية، يمكن لـ Silver gate الحصول على مساعدة من Golden State قبل أن تحتاج إلى اللجوء إلى FDIC. والأهم من ذلك، أن سيلف رغيت تقوم طواعية بتصفية الوحدة المصرفية، بدلاً من إجبارها على الإغلاق كبنك فاشل.
وقال بوبو إنه بناءً على الإعلانات، تخضع عملية تصفية سيلف رغيت لقانون كاليفورنيا. بموجب قانون الولاية، فإن أي بنك توقف طواعية عن القيام بأعمال مصرفية سوف يقوم بإخطار مفوض كاليفورنيا للبنوك وتصفية شؤونه. قال بوبو إن الودائع التي لم يتم دفعها للمودعين في غضون ستة أشهر سيتم التنازل عنها إلى وزارة الخزانة في كاليفورنيا، حيث يمكن للمودعين تقديم مطالبات وفقًا لذلك.
وأضاف بوبو أنه إذا لم يتم إجراء التصفية بأمان أو وفقًا لقانون كاليفورنيا، فيمكن للمفوض مصادرة الشركة وممتلكاتها ثم تعيين FDIC كمستلم.
“الضرر وقع”
تأتي تصفية سيلف رغيت بعد أن وقع البنك الذي يركز على العملة المشفرة في أزمة سيولة صناعة التشفير خلال الربع الرابع من عام 2022. ترك انهيار بورصة العملات المشفرة FTX Trading Ltd. العديد من نظرائها في ضائقة مالية. العديد من هذه الشركات، إلى جانب FTX، كانت من عملاء Silver gate. بالإضافة إلى ذلك، فقد عدد متزايد من المستثمرين الثقة في صناعة العملات المشفرة وتراجعوا عن الاستثمارات.
بعد انخفاض الودائع بنسبة 68٪ في الربع الأخير من عام 2022، بدأت سيلفر جيت في تقليص قوتها العاملة وخفض خطوط الإنتاج. وفي النهاية أوقفت عرض المدفوعات الرئيسي، شبكة Silver gate Exchange Network ، في 3 مارس.
لمعالجة الجريان الحاد للودائع، كانت سيلف رغيت تقترض من مصادر تمويل مكلفة وتبيع الأوراق المالية بخسارة. دفعت هذه التحركات سيلف رغيت إلى تحقيقات متزايدة من قبل المنظمين وحملات وسائل التواصل الاجتماعي من قبل البائعين على المكشوف، وكذلك التقاضي من المستثمرين مع انخفاض سعر سهمها.
كتب محللو كانا كورد جينيتي في 8 آذار (مارس): “من وجهة نظرنا، عملت سيلف رغيت كما ينبغي لأي بنك خاضع للتنظيم، لكن الضرر حدث”.
سائل بما فيه الكفاية
في نهاية الربع الرابع من عام 2022، بدا أن سيلف رغيت لديها مصادر سيولة من النقد والأوراق المالية لسداد الودائع.
اعتبارًا من 31 ديسمبر 2022، كان لدى سيلفر جيت 4.57 مليار دولار في صورة نقدية معادلة و5.73 مليار دولار في إجمالي الأوراق المالية مقابل 6.34 مليار دولار في إجمالي الودائع. من المحتمل أن تكون هذه الأرصدة قد تغيرت منذ ذلك الحين، حيث أعادت شركة Silver gate هيكلة أعمالها. يمكن أن تكون الأوراق المالية تحت الماء نظرًا للزيادات الإضافية في أسعار الفائدة في الربع الأول، لكن الأرصدة كانت تزيد كثيرًا عن الودائع في نهاية عام 2022.
كتب محللو كانا كورد جينيتي: “مع احتمال تصفية معظم حافظة الأوراق المالية المتبقية لتغطية عوائد الودائع، من المرجح أن تتلقى القيمة الدفترية ضربة كبيرة أخرى من حيث كانت” مع انتهاء عام 2022.
وقال سام هاسكل العضو المنتدب في Colarion Partners ، وهي شركة استثمارية تركز على حقوق الملكية المصرفية، إنه مع اقتراب نهايتها، يمكن لـ Silver gate استعادة بعض قيمة أصولها عن طريق بيع حقوق الملكية الفكرية لشركة Silver gate Exchange Network.
قال هاسكل: “في النهاية، يمكن لشخص ما أن يعيد تشغيل تلك الشبكة”. “ولكن يبدو كما لو أن نظام التشفير البيئي لديه الكثير من النضج للقيام به.”
وأضاف هاسكل أن الشركة قد تبيع أيضًا أصول شبكة مدفوعات blockchain Diem Group Ltd. ، التي استحوذت عليها شركة Silver gate في يناير 2022 مقابل حوالي 167.4 مليون دولار.
قال هاسكل إن البنوك لا تزال مهتمة بالعملات المشفرة وتقنية blockchain ، لكن مخاطر الامتثال تتزايد لدرجة أن البنوك قد لا تكون قادرة على تبريرها للعودة. في مثال حديث، أعلن بنك Citizens Trust Bank ومقره أتلانتا عن شراكة مع مُصدر العملة المستقرة Circle Internet Financial Limited في 24 فبراير للاحتفاظ باحتياطي نقدي قدره 65 مليون دولار لشركة Circle في محاولة لدفع نمو الودائع.
قال هاسكل: “هذه الودائع بحد ذاتها ذات قيمة هائلة”. “وهذا هو السبب في أنها تتحدث بصوت عالٍ لدرجة أنه لا توجد بنوك تقريبًا على استعداد لإدراج هذه الودائع في الميزانية العمومية.”
المصدر: spglobal
قد يهمك:
