6 طرق قد تؤثر بها Fed Now على التدفق النقدي للشركات
قد يحتاج المديرون الماليون إلى الاعتماد على بنوكهم للحصول على إرشادات لمساعدتهم على فهم الآثار المترتبة على نظام المدفوعات الجديد في الوقت الفعلي.
قد يكون لإطلاق خدمة الدفع الفوري Fed Now الأسبوع الماضي آثار كبيرة على المديرين الماليين وكيف سيديرون وظائف التدفق النقدي والحسابات الدائنة والمدينين في المستقبل.
ستعمل الخدمة، التي توفر للشركات القدرة على إجراء مدفوعات شبه فورية تتدفق على مدار 24 ساعة في اليوم، سبعة أيام في الأسبوع، على تحويل التدفق النقدي للشركات، مما يسمح بشيكات رواتب أسرع وتسوية نفقات أسهل. مدفوعات Fed Now هي أيضًا غير قابلة للإلغاء، على عكس معاملات غرفة المقاصة الآلية (ACH)، والتي يمكن عكسها.
من المؤكد أن معظم أمناء الخزانة والمديرين الماليين لن يستخدموا Fed Now على الفور. البنوك ليست ملزمة بأن تكون جزءًا منها، وليس من الواضح ما إذا كانت كتلة حرجة منها ستتبناها أم لا. عند الإطلاق، تم اعتماد 52 بنكًا ومقدمي خدمات وكيانات أخرى لاستخدام FedNow . بالإضافة إلى ذلك، فإن شبكة ACH، وهي شبكة الدفع الإلكتروني التي تستخدمها جميع البنوك والاتحادات الائتمانية في الولايات المتحدة، لن تختفي في أي وقت قريبًا. شبكة المدفوعات الخاصة في الوقت الحقيقي، أو RTP، التي تم إطلاقها في عام 2017 من قبل كونسورتيوم من البنوك الكبيرة، تصل حاليًا إلى 65 ٪ من حسابات الودائع تحت الطلب في الولايات المتحدة.
ومع ذلك، فإن مزايا Fed Now للشركات معترف بها على نطاق واسع: يمكن للمدفوعات الفورية أن تسهل إدارة النقد بشكل أفضل ودفع أسرع للموردين والبائعين. يقول المحللون إن هناك اعتبارات تخطيطية، حيث يحتاج المديرون الماليون إلى معالجة كيفية تأثير ذلك على السيولة والعلاقات مع البائعين. تتيح Fed Now أيضًا إمكانية الدفع في المساء وعطلات نهاية الأسبوع، مما قد يغير طريقة إدارة الأعمال.
قال إريك سيغال، العضو المنتدب في CFO Consulting Partners: Fed Now ”تأتي إلينا مثل نعمة ونقمة”. ″ستحصل الإدارات المالية على المعلومات في كشوف حساباتها المصرفية بشكل أسرع … وستتم تسوية المدفوعات على الفور إلى حد كبير، وإذا حدث ذلك، فأنا بحاجة إلى أن أكون على دراية بذلك في إدارة أموالي.”
فيما يلي ست طرق يقول المديرون الماليون والمحللون إن Fed Now يمكن أن يؤثر على الأعمال التجارية وعملياتها:
1. اختفاء” الطفو”
قال David True، إن مفهوم” التعويم”، الذي يُعرَّف على أنه مقدار الوقت بين بدء الدفع والمقاصة – والذي قد يستغرق يومين مع ACH – هو رافعة يعتمد عليها بعض الرؤساء الماليين لإدارة النقد. شريك في استشارات المدفوعات PayGility Advisors. ومع ذلك، مع مدفوعات أسرع، تختفي هذه الوسادة.
″إذا كان اقتراض المال يكلفني كثيرًا، أو الاتصال أو الجانب الآخر، إذا كان الاحتفاظ بالمال يكسبني أكثر بمعدل فائدة أعلى، فأنا أرغب في الاحتفاظ بأكبر قدر ممكن من النقود لأطول فترة ممكنة قال صحيح.
ونتيجة لذلك، قد يحتاج المديرون الماليون إلى تعديل النماذج وحساب التدفقات النقدية الخارجة بشكل أسرع.
وقال:” سيتعين عليهم أخذ هذه النماذج وتعديلها ليقولوا بشكل أساسي،” إذا انتقلت هذه النسبة المئوية من عملائي إلى مدفوعات أسرع، فإن مبلغ الدولارات [المتاحة] الذي أملكه سينخفض ”.. ″هذا شيء كان ينبغي عليهم التفكير فيه، وإذا لم يفعلوا، فينبغي عليهم البدء في التفكير على الفور.”
قال سيغال إنه داخل الشركات، يحتاج المديرون الماليون إلى مراجعة العمليات لمعرفة مدى تأثير المدفوعات الأسرع على مدار الساعة على العمليات.
قال:” إنها عملية رسم خرائط قديمة الطراز جيدة”. ″إنها مجرد مسألة فهم الآثار المترتبة على التغيير في طريقة تدفق المدفوعات، وكيف يؤثر ذلك على عملياتك.”
2. توقعات الأعمال الجديدة.
قد تؤدي قدرة Fed Now على تمكين المدفوعات طوال الوقت إلى رفع توقعات العملاء والأعمال. على سبيل المثال، إذا طلبت إدارات حسابات القبض مدفوعات يوم الجمعة،” إذا جاءت [الدفعة] خلال عطلة نهاية الأسبوع، فهل ستمنح شخصًا فترة سماح؟” قالت كيت سكولنيك، المدير المالي لشركة الأجهزة الطبية Owlet. وأضافت أنه قد يؤثر أيضًا على عمليات الدمج والاستحواذ، حيث يمكن أن تستمر المعاملات خلال ساعات الراحة.
نظرًا لأن توفر Fed Now قد يؤدي إلى قيام البائعين بإملاء شروط دفع أسرع، تحتاج الشركات أيضًا إلى التأكد من توافقها مع أنظمة التكنولوجيا الخاصة بها التي تسهل سداد الفواتير تلقائيًا.
قال مايكل تانينباوم، المدير المالي ومدير العمليات في Fintech Brex:” لن يؤثر ذلك علينا ماديًا، طالما كنا قادرين على إعداده باستخدام أنظمتنا الحالية و … في أنظمة تخطيط موارد المؤسسات الخاصة بنا وفي تدفقات العمل لدينا”.
3. تسريع المدفوعات يعني زيادة التدقيق.
وأوضح بيتر لوريمر، المدير المالي لشركة Betterment التي تتخذ من نيويورك مقراً لها، أن المدفوعات الأسرع تأتي مع الحاجة إلى تقييم مخاطر أكثر صرامة لكل فاعل يمس معاملة الدفع، بما في ذلك البنوك المعنية.
وقال:” إننا نبذل مزيدًا من الاجتهاد عليهم، فقط من منطلق حقيقة أن المال يمكن أن يتحرك بشكل أسرع كثيرًا في النظام”.
قد يعني اعتماد Fed Now أيضًا تعزيز مناهج منع الاحتيال.
قال:” عندما تزداد سرعة المال بشكل كبير، من الواضح أن فرص الاحتيال أعلى”. ″ما زلت تعتمد على نفس النوع من قواعد اللعب الخاصة بك لإدارة مخاطر الاحتيال، لكنها مجرد نوع من التأكيد على أهمية بناء تلك القوة المؤسسية.”
4. محاذاة أكثر كفاءة بين العلامة التجارية والمورد.
قالت شركة Fortune & Frame، وهي شركة لبيع المجوهرات بالتجزئة عبر الإنترنت ومقرها نيويورك، إن المدفوعات في الوقت الفعلي التي تتيحها Fed Now قد تسمح بإنتاج وتسليم أسرع للمستهلكين.
″غالبًا ما نتعامل مع مواعيد نهائية ضيقة بين الإنتاج والتسليم للعملاء. قال كيران باول، المدير المالي للشركة، إن تأخير الدفع وعملية التسوية مع المصانع يمكن أن يضيف أي مكان من ثلاثة إلى خمسة أيام عمل إلى وقت الشحن، وهو ما يمكن أن يترجم إلى تأخيرات كبيرة. ″مع وجود مصنع في رود آيلاند، لن يبدأوا الإنتاج حتى يحصلوا على الأموال وتسويتها، الأمر الذي قد يستغرق يومين.”
وأضاف أن المدفوعات في الوقت الفعلي يمكن أن تتيح للشركة الاستفادة من انخفاض أسعار السلع، بما في ذلك الأسعار الفورية للذهب والفضة.
5. تسوية المصروفات أسهل.
قال ترو إن تسوية نفقات الأعمال ستصبح أسهل مع Fed Now، لأن المعلومات المضمنة في كل معاملة ستكون أكثر شمولاً، وستحدث بشكل أسرع.
وقال:” سيقلل من العمل الإداري الضروري لإدارة مدفوعاتك، سواء من جانب الإرسال أو المستلم، وهذا أمر جيد جدًا جدًا سيحدث”.
ستمنح المدفوعات الأسرع العلامات التجارية مزيدًا من الوضوح في نفقاتها لشهر معين، وتقلل من الوقت والجهد اللازمين لعملية التسوية الشهرية، وفقًا لباول.
6. سيحتاج المديرون الماليون إلى الاعتماد على بنوكهم للحصول على الدعم.
قال تانينباوم إن Fed Now ليس موضوع نقاش كبير بين رؤساء المالية في الوقت الحالي.
قال:” ليس هناك الكثير من الناس يتحدثون عنه حتى الآن”. ″لا أعتقد أنه كان هناك الكثير من الإرشادات الواضحة حول كيفية عمل ذلك بالفعل، ولم أر البنوك تدفعه”.
نتيجة لذلك، سيكون على المديرين الماليين طلب التوجيه من بنوكهم لفهم الآثار المترتبة على ذلك.
اقترح جيم كولاسانو، نائب الرئيس الأول لتطوير المنتجات والاستراتيجيات في The Clearing House، وهي جمعية مصرفية وشركة مدفوعات مملوكة لأكبر البنوك التجارية الأمريكية، على المديرين الماليين التشاور مع مؤسساتهم المالية، خاصة وأن الحد الأقصى للمعاملات حاليًا هو 500000 دولار. (RTP، شبكة المدفوعات في الوقت الفعلي التي تم طرحها في عام 2017 من قبل غرفة المقاصة، لديها حد معاملة يبلغ مليون دولار).
″حد المعاملة هذا يعني أن الشركات التي تستخدم Fed Now لا يمكنها تنفيذ حالات استخدام معينة قد تتطلب معاملات أكبر من 500000 دولار، مثل تمويل الرواتب، أو مدفوعات الشركات للموردين، أو بعض المعاملات العقارية،” قال.
المصدر: bankingdive
قد يهمك:
