بنك إنجلترا “لن يتردد” في تغيير أسعار الفائدة لأنه يراقب اضطرابات السوق “عن كثب”
قال بنك إنجلترا يوم الاثنين إنه لن يتردد في تغيير أسعار الفائدة وأنه يراقب الأسواق “عن كثب” بعد أن انخفض الجنيه إلى مستوى قياسي منخفض وانهارت أسعار السندات البريطانية استجابة للخطط المالية للحكومة الجديدة.
أرسل وزير المالية كواسي كوارتنج سندات الجنيه الإسترليني والحكومة إلى السقوط الحر يوم الجمعة مع ما يسمى بالميزانية المصغرة التي تم تصميمها لتنمية الاقتصاد من خلال تمويل التخفيضات الضريبية مع زيادات ضخمة في الاقتراض الحكومي.
كان هذا هو الاضطراب الذي شهدته الأسواق يوم الإثنين، حيث كانت هناك تكهنات متزايدة في الأسواق المالية بأن بنك إنجلترا قد يقوم برفع أسعار الفائدة بشكل طارئ بعد أن رفع أسعار الفائدة الأسبوع الماضي فقط إلى 2.25٪ من 1.75٪.
بدلاً من ذلك، مع هشاشة الجنيه واستمرار انخفاض أسعار السندات، أصدر Kwarteng بيانًا قبل إغلاق سوق الأسهم البريطانية مباشرة ليقول إنه سيضع خططًا متوسطة الأجل لخفض الديون في 23 نوفمبر، إلى جانب توقعات من المكتب المستقل لمسؤولية الميزانية. من الحجم الكامل للاقتراض الحكومي.
رحب البنك المركزي بـ “الالتزام بالنمو الاقتصادي المستدام” من قبل Kwarteng والتدقيق المستقل الذي ستجلبه توقعات النمو والاقتراض OBR.
وقال أندرو بيلي محافظ بنك إنجلترا: “يراقب البنك التطورات في الأسواق المالية عن كثب في ضوء إعادة تسعير الأصول المالية الهامة”.
“لن تتردد لجنة السياسة النقدية في تغيير أسعار الفائدة بالقدر اللازم لإعادة التضخم إلى هدف 2٪ بشكل مستدام على المدى المتوسط ، بما يتماشى مع اختصاصها.”.
قال مسؤول مجلس الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي رافائيل بوستيك إن تحركات السوق قد تؤدي إلى ضغوط اقتصادية أكبر في أوروبا والولايات المتحدة، في حين قال محللون ومستثمرون إن الحكومة فعلت الحد الأدنى لطمأنة الأسواق.
وقال كريس شيكلونا، رئيس البحوث الاقتصادية في دايوا كابيتال ماركتس: “لا يبدو أن هناك سببًا للاعتقاد بأن الأسواق ستمنح الحكومة فائدة الشك قبل خطة مالية جديدة من قبل كواسي كوارتنج”.
وقال في إشارة إلى إعلان السياسة التالي المقرر في 3 نوفمبر “السوق يمكن أن تفرض سيطرتها ولا يزال من الممكن رفع سعر الفائدة بشكل طارئ قبل الاجتماع القادم لبنك إنجلترا”.
الضغط شديد
جاءت بيانات الخزانة والبنك المركزي في نهاية يوم من الاضطرابات للعملة البريطانية والديون.
في حين انخفض الجنيه بنسبة تصل إلى 5٪ مقابل الدولار ليلامس 1.0327 دولار، وهو أضعف مستوى على الإطلاق، في التجارة الآسيوية، فقد قلص معظم خسائر اليوم في التعاملات الأوروبية على أمل رفع سعر الفائدة بشكل طارئ.
دفع البيان في ختام تداولات يوم الاثنين الجنيه الإسترليني إلى أدنى مستوى له عند 1.0645 دولار من 1.0820 دولار. تم تداول الجنيه الاسترليني عند 1.0680 دولار في الساعة 1644 بتوقيت جرينتش، بانخفاض 1.6 ٪ خلال اليوم.
في سوق السندات الحكومية البريطانية، كان الضغط أكثر حدة، حيث سجلت أسعار السندات لأجل خمس سنوات أكبر انخفاض يومي مشترك لها منذ 1991 على الأقل، وهو ما يعادل الركود التاريخي يوم الجمعة.
وصل العائد على سندات الخزانة لخمس سنوات – تكلفة الاقتراض الجديد للحكومة البريطانية على مدى خمس سنوات – إلى أعلى مستوياته منذ سبتمبر 2008 عند 4.603٪، وارتفع نقطة مئوية كاملة في يومي التداول الأخيرين حيث خسرت حكومة رئيسة الوزراء ليز تروس. المصداقية مع المستثمرين.
وقال رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي في أتلانتا بوستيك لصحيفة واشنطن بوست: “رد الفعل على الخطة المقترحة هو قلق حقيقي وخوف من أن الإجراءات الجديدة ستضيف حالة من عدم اليقين إلى الاقتصاد”.
“السؤال الرئيسي سيكون ما الذي يعنيه هذا لإضعاف الاقتصاد الأوروبي في نهاية المطاف، وهو اعتبار مهم لكيفية أداء الاقتصاد الأمريكي.”
مع استمرار التقلب الشديد في الأسواق، سحبت المقرضون البريطانيون هاليفاكس وفيرجين موني وسكيبتون بيلدينغ سوسيتي منتجات الرهن العقاري من السوق.
أظهرت عوائد السندات المذهلة رد فعل ضئيل على بيانات بنك إنجلترا والحكومة، لكن مقايضات أسعار الفائدة قصيرة الأجل للغاية قللت من احتمالات ارتفاع أسعار الفائدة بشكل طارئ في الأسبوع المقبل.
وكان محمد العريان كبير المستشارين الاقتصاديين في أليانز قد قال في وقت سابق إن البنك المركزي لن يكون أمامه خيار سوى رفع أسعار الفائدة إذا لم يتراجع تروس وكوارتنج.
وقال لراديو بي بي سي “ليس بالقليل، بمقدار 100 نقطة أساس، بنقطة مئوية واحدة كاملة لمحاولة استقرار الوضع”.
انتخب تروس، وزير الخارجية البريطاني السابق، رئيسًا للوزراء في وقت سابق من هذا الشهر بتصويت أعضاء حزب المحافظين البالغ عددهم 170 ألفًا – وليس الناخبين الأوسع – بعد تمرد حزبي داخلي أطاح بوريس جونسون من السلطة.
لقد تغلبت إلى حد كبير على منافسيها في المنصب الأعلى من خلال تعهدها بإعادة إشعال النمو الاقتصادي من خلال التخفيضات الضريبية وإلغاء الضوابط لوضع حد للنمو الحقيقي للأجور الراكد إلى حد كبير الذي ميز حزبها لمدة 12 عامًا في الحكومة.
كان تعهدها بإنهاء ما يسمى بـ “أرثوذكسية الخزانة” والمضي قدمًا في النمو بمثابة تغيير خطوة في السياسة المالية البريطانية، وعودة إلى مذاهب تاتشر وريغانوميكس في الثمانينيات.
وقال مصدر مخضرم في حزب المحافظين يوم الاثنين طالبا عدم نشر اسمه “الأسواق ترتفع وتنخفض.” “لقد فعلنا شيئًا هيكليًا قصير المدى سيكون له فوائد زلزالية وإيجابية على المدى الطويل.”
ومما يزيد من تسليط الضوء على مدى معاقبة المستثمرين على الأصول البريطانية، انفجر الفرق في تكاليف الاقتراض لمدة 10 سنوات للحكومتين البريطانية والألمانية إلى أوسع نطاق منذ عام 1992، عندما خرجت بريطانيا من آلية سعر الصرف الأوروبية.
تتجه أسعار السندات الحكومية البريطانية لأجل 10 سنوات الآن نحو أكبر انخفاض لها في أي شهر تقويمي منذ عام 1957 على الأقل، وفقًا لتحليل لرويترز لبيانات Refinitiv وبنك إنجلترا.
المصدر: newshub
شاهد المزيد:
