اندماج Shuaa-ADFG لإنشاء كيان مع 12.8 مليار دولار من الأصول الخاضعة للإدارة
وافق بنك دبي للاستثمار شعاع كابيتال على الاندماج مع أكبر مساهميه، مجموعة أبو ظبي المالية (ADFG)، في صفقة من شأنها أن تنشئ كيانًا مدرجًا مع أصول مدارة بقيمة 47 مليار درهم.
وقال شعاع في بيان لسوق دبي المالي، إنه بموجب شروط الاتفاقية، ستصدر شعاع 1.47 مليار سهم جديد لشركة أبو ظبي كابيتال مانجمنت، الشركة الأم لمجموعة أبو ظبي المالية، مقابل رأس المال المصدر بالكامل لمجموعة أبو ظبي المالية. تداول الأسهم. وأضافت أن أبو ظبي كابيتال مانجمنت ستمتلك 58 في المائة من الكيان المندمج، بينما سيسيطر مساهمو شعاع الحاليون على الحصة المتبقية.
ويمثل التقييم المتفق عليه علاوة تزيد عن 60 في المائة على سعر سهم شعاع في 21 مارس، وهو آخر يوم تداول قبل الإعلان عن المناقشات حول الاندماج، وفقًا للإيداع.
قال جاسم الصديقي، الرئيس التنفيذي لمجموعة أبو ظبي المالية، إن شعاع تم تقييمه من قبل مثمن مستقل بقيمة 1.1 مليار درهم، مما دفع القيمة الإجمالية للكيان المدمج إلى 2.5 مليار درهم.
وقال شعاع: “تعتبر الصفقة خطوة تالية طبيعية، حيث تمكن مجموعة أبو ظبي المالية وشركة شعاع من تسريع طموحات نموهما من خلال الدمج الكامل للشركتين”. “إنه يمثل مزيجًا تحويليًا لإنشاء منصة رائدة لإدارة الأصول والخدمات المصرفية الاستثمارية في المنطقة.”
لا تزال الصفقة، التي وافق عليها مجلس إدارة شعاع، تتطلب موافقة الجهات التنظيمية وإيماءة من مساهمي الشركة الذين سيجتمعون في 11 يوليو للتصويت على الصفقة.. وقال شعاع إن الصفقة ستنتهي في الربع الثالث من العام الجاري.
وعقب قبول أسهم “شعاع” الجديدة، سيرتفع رأس المال المصدر للبنك الاستثماري إلى 2.53 مليار سهم. ستخضع أسهم شعاع الجديدة لحجز لمدة 12 شهرًا من تاريخ القبول. سيظل الكيان المندمج مدرجًا في سوق دبي المالي ومن المتوقع أن يحمل العلامة التجارية ADFG، وفقًا لإيداع البورصة.
قال الصديقي: “نعتقد أن هناك عرضًا استثماريًا مقنعًا لإنشاء قوة خدمات مالية إقليمية من خلال الجمع بين اثنين من رواد السوق”.
“بعد أن شهدنا توحيد الصناعة المصرفية في منطقتنا، أصبحت صناعة الخدمات المالية الأوسع جاهزة للاستفادة من نفس العملية.”
اشترت ADFG حصة 48.36 في المائة في شعاع في عام 2016 وواصلت تحول البنك الاستثماري المتعثر، الذي سقط في أوقات عصيبة في أعقاب الأزمة المالية لعام 2008. ركزت الخطة على نمو الأصول الخاضعة للإدارة، والاستفادة من ميزانيتها العمومية والتوسع في المملكة العربية السعودية ومصر.
وقال شعاع إن الدمج بين مجموعة أبو ظبي المالية وشركة شعاع سيدعم استراتيجية التوسع ويحولها إلى منصة خدمات مالية شاملة على مستوى المنطقة.
قال فؤاد طارق خان، الرئيس التنفيذي لشركة “شعاع”: “بعد أن أحرزنا تقدمًا في تحويل أعمالنا على مدار السنوات الثلاث الماضية، بدعم من مجموعة أبو ظبي المالية كمساهم رئيسي، فإننا نرى الآن إمكانية تسريع نمو شعاع”. وقال إن العمل المشترك له “أوجه تآزر كبيرة”، مما سيساعد في دفع أداء الأعمال.
قال الصديقي، إن شعاع، التي نظرت في العديد من عمليات الاندماج وفرص الاستحواذ منذ عودتها إلى الربحية قبل عامين، ستواصل البحث عن الصفقات “بشكل انتهازي” ككيان مدمج.
وقال “بالنسبة لنا المزيد من عمليات الاندماج والاستحواذ ستكون انتهازية. إذا رأينا فرصة مثيرة للاهتمام، وهي قيمة تراكمية للمساهمين، فسنمضي قدماً في ذلك بالطبع”.
“في ذلك الوقت سنقرر ما هي أفضل طريقة … سواء كانت الأموال أو إصدار المزيد من الأسهم [لتمويل الصفقة] … كل هذا يتوقف على الصفقة و[طبيعة] الفرصة والتوقيت.”
وقال إن الشركة لا تبحث حاليًا في أي صفقة محتملة.
وقال الصديقي إن اندماج شعاع مع ADFG لم يكن مدفوعًا بتعرض شعاع لأبراج كابيتال المنحلة الآن. أعلنت “شعاع” عن تكبدها خسائر في الربع الأول، مستشهدة بانكشافها الموروث على شركة الأسهم الخاصة في مايو.
وأشار إلى أن “[فيما يتعلق بأبراج] تمتلك شعاع استثمارات تراثية صغيرة جدًا. فهي تمثل أقل من 5 في المائة من أصولها [شعاع]، لذا فإن هذا غير مناسب على الإطلاق [في صفقة الاندماج]”.
وقال إن فشل شركة الأسهم الخاصة قد أثر سلبًا على المعنويات لكن القطاع المالي في المنطقة انتقل إلى ما هو عليه في العام الماضي و”تمامًا مثلما كانت أبراج مخيبة للآمال، هناك الكثير من النجاحات في المنطقة التي يتعين علينا القيام بها. احتفل: أحد الأمثلة هو ما نتحدث عنه الآن [اندماج Shuaa-ADFG] “، أضاف.
المصدر: thenationalnews
قد يهمك:
