سوق رأس المال الاستثماري المزدهر في الشرق الأوسط
ربما يكون سوق رأس المال الاستثماري قد انهار العام الماضي، لكن منطقة الشرق الأوسط وأفريقيا (MENA) شهدت موجة من النشاط مع توقف الصفقات في أجزاء أخرى من العالم. بعد عام 2021 الذي حطم الرقم القياسي، دخل العالم في عالم موازٍ من حذر المستثمرين العام الماضي وسط تباطؤ الاقتصاد العالمي والتوترات الجيوسياسية وعمليات إعادة التقييم الحادة التي أدت إلى تسريح جماعي للعمال في صناعة التكنولوجيا.
القصة مختلفة في الشرق الأوسط – موطن بعض أكبر صناديق الثروة السيادية في العالم – حيث يتدفق المستثمرون على السيولة من الطفرة النفطية في العام الماضي. وبالمثل، حققت دول مجلس التعاون الخليجي أداءً جيدًا حتى الآن في دعم الشركات الصغيرة والمتوسطة، وهو قطاع أساسي في استراتيجيات التنويع الاقتصادي وخلق فرص العمل للحكومات.
قالت MAGNiTT، وهي شركة أبحاث مقرها دبي، إنه على الرغم من حدوث انخفاض في التمويل والصفقات في الربع الأخير من عام 2022، تُظهر أحدث البيانات مستويات مستدامة من التمويل وعددًا ثابتًا من المعاملات في الشرق الأوسط وإفريقيا وباكستان ومنطقة تركيا (MEAPT).
تقود دولة الإمارات العربية المتحدة عقد الصفقات في الشرق الأوسط، حيث استحوذت على ما يقرب من 50 في المائة من إجمالي تمويل المشاريع بين عامي 2018 و2022. وعزت S&P Global النمو في تمويل المشاريع في الشرق الأوسط إلى تزايد تبني التكنولوجيا والتحول من الاعتماد الكبير على عائدات النفط، مما يخلق فرصًا استثمارية ويجذب شركات رأس المال الاستثماري العالمية إلى المنطقة.
تبرز منطقة الشرق الأوسط كنقطة مضيئة لاستثمارات رأس المال الاستثماري، حيث تبدو التوقعات الإقليمية واعدة مدفوعة بأسعار النفط القوية والفوائض المالية من عائدات الهيدروكربونات وبرامج التنويع الاقتصادي المستمرة حيث تبدو التوقعات الإقليمية واعدة مدفوعة بأسعار النفط القوية والفوائض المالية. من عائدات الهيدروكربونات وبرامج التنويع الاقتصادي الجارية.
في إشارة إلى نظرة مستقبلية إيجابية، بفضل شهية المنطقة المتزايدة للتقنيات المبتكرة، من المتوقع أن يحتفظ قطاع التكنولوجيا المالية بحصة الأسد من استثمارات رأس المال الاستثماري حتى عام 2023.
ما الذي يدفع النمو؟
يقود دعم الدولة للشركات الناشئة ورواد الأعمال إنشاء مراكز المشاريع في بعض دول الشرق الأوسط مثل الإمارات العربية المتحدة، المستفيد الأكبر من تمويل المشاريع على مدى
السنوات الأربع الماضية. وقد اتبعت مصر والأردن والمملكة العربية السعودية نفس الإستراتيجية وهم في المرتبة الثانية والثالثة والرابعة على التوالي.
كان العام الماضي واحدًا من الأفضل بالنسبة لأسواق المشاريع الناشئة، حيث تجاوز التمويل 7 مليارات دولار على التوالي، حتى في الوقت الذي عانت فيه أسواق مثل جنوب شرق آسيا من نقص السيولة بسبب أسعار الفائدة المرتفعة – وهو جزء من الاستراتيجيات الأوسع للبنوك المركزية لخفض التضخم. إلى مستويات مستدامة.
على الرغم من الاضطرابات في الأسواق الناشئة، جذبت الشركات الناشئة في منطقة الشرق الأوسط وشمال إفريقيا اهتمامًا كبيرًا من المستثمرين حيث تجاوزت مستويات التمويل حاجز 3 مليارات دولار بقيادة زيادة بنسبة 72 في المائة في تمويل الشركات السعودية وزيادة في المعاملات التي أُغلقت في مصر.
أدركت دول مثل الإمارات العربية المتحدة والمملكة العربية السعودية أهمية ديون المشاريع والبناء على تلك الإنجازات في دول مجلس التعاون الخليجي، وبالتالي ستظل المنطقة لاعباً نشطاً في سوق رأس المال الاستثماري العالمي. قالت برايس ووتر هاوس كوبرز: “هناك أدلة قوية على أن المسرعات والحاضنات والمبتكرين المؤسسيين والمبادرات التي تقودها الحكومة تلعب دورًا أساسيًا في نمو الشركات”.
وبالتالي، عززت المبادرات التي تقودها الحكومة، مثل Hub71 في أبو ظبي و Dtec في دبي وDIFC Fintech، نمو صناعة رأس المال الاستثماري في المنطقة. تساهم الأحداث التي ترعاها الدولة مثل بيبان، أكبر مؤتمر للشركات الناشئة وريادة الأعمال في المملكة العربية السعودية، بشكل متساوٍ في نمو النظام البيئي لرأس المال الاستثماري في منطقة الشرق الأوسط وشمال إفريقيا من خلال ربط الأفكار برأس المال.
إن سكان منطقة الشرق الأوسط وشمال إفريقيا المتمرسين في مجال التكنولوجيا من الجيل Z و Millennials و Gen X إلى جانب معدل انتشار الهواتف الذكية المرتفع يجعل المنطقة أرضًا خصبة للحلول الرقمية. أدى التبني المتزايد لحلول التجارة الإلكترونية والتكنولوجيا المالية على مر السنين إلى تسريع نمو النظم البيئية للشركات الناشئة حيث ينجذب المستثمرون إلى قصص النجاح من الشركات المحلية مثل Careem و Souq و Swvl ومنصة البث الموسيقي Anghami.
توقعت شركة الاستشارات الهندية Redseer أن يصل الاقتصاد الرقمي في منطقة الشرق الأوسط وشمال إفريقيا إلى 100 مليار دولار بحلول عام 2023، ارتفاعاً من حوالي 45 مليار دولار في عام 2020، حيث أن “الخدمات اللوجستية التمكينية القوية إلى جانب الدعم التنظيمي القوي ستدفع قطاعات مثل الذيل الإلكتروني، والسفر، وتكنولوجيا التعليم، والتكنولوجيا المالية، و هيلثتك.
“تواصل Fintech الهيمنة على استثمارات المشاريع بمبلغ 332 مليون دولار، أي 61 في المائة من إجمالي تمويل ديون المشاريع، التي تم جمعها بين عامي 2018 و2022، تليها التجارة الإلكترونية، والنقل والخدمات اللوجستية، وبرمجيات المؤسسات والرعاية الصحية.”
شكل الأشياء القادمة
في حين أن المخاوف بشأن أسعار الفائدة المرتفعة والركود الذي يلوح في الأفق قد أثرت على استثمارات المشاريع العالمية، فإن منطقة الشرق الأوسط وشمال إفريقيا تعد سوقًا ناشئة جذابة بشكل متزايد. استثمر مستثمرو الدولة، بما في ذلك صندوق الاستثمارات العامة وشركة مبادلة للاستثمار، ملايين الدولارات في الشركات الناشئة لدفع التنويع الاقتصادي وخلق فرص عمل للشباب في المنطقة.
كما أن شركات رأس المال الاستثماري المحلية مثل ومضة، و Middle East Venture Capital ، وSTV ومقرها السعودية، وشروق بارتنرز متفائلة أيضًا بشأن التوقعات وهم يبحثون عن الصفقات في إطار سعيهم لتنمية وادي السيليكون في الشرق الأوسط.
ظهرت المراكز المالية الإقليمية مثل مركز دبي المالي العالمي ومركز الملك عبد الله المالي كوجهات مفضلة لشركات رأس المال الاستثماري التي تجذبها سهولة ممارسة الأعمال التجارية.
تعمل شركات رأس المال الاستثماري العالمية على دخول المنطقة للاستفادة من فرص النمو المتاحة لها. تعد YCombinator و Sequoia Capital و Techstars من بين شركات رأس المال الاستثماري العالمية التي فتحت أبوابها للعمل في المنطقة في السنوات الأخيرة.
تحتاج الشركات الناشئة والشركات الصغيرة والمتوسطة إلى التمويل لتنمو، وتعمل دول الشرق الأوسط على تسهيل نمو صناعة رأس المال الاستثماري المستدام. أدى التقاء سكان المنطقة المرتبطين رقميًا بالإصلاحات الهيكلية المدعومة من الدولة ووفرة رأس المال السائل إلى خلق الظروف المثالية لنظام بيئي مزدهر لرأس المال الاستثماري.
المصدر: gulfbusiness
شاهد المزيد:
قرض شخصي بضمان شيكات في الإمارات
شركات التوصيل السريع في اسبانيا
