يبدأ التضخم في إجهاد الموارد المالية للشباب الأمريكيين ذوي الدخل المنخفض
نظرًا لأن التضخم المرتفع يجبر الأمريكيين على إنفاق المزيد على الغاز والفواتير، بدأ المستهلكون من الشباب وذوي الدخل المنخفض يشعرون بالضغوط المالية.
يتخلف مستهلكو الجيل Z وأولئك الذين لديهم درجات ائتمانية منخفضة في فواتير بطاقات الائتمان وقروض السيارات ويتراكمون ديون بطاقات الائتمان بوتيرة لم نشهدها منذ ما قبل الوباء.
على سبيل المثال، ارتفعت أرصدة بطاقات الائتمان للأشخاص الذين تبلغ أعمارهم 25 عامًا أو أقل بنسبة 30٪ في الربع الثاني مقارنة بالعام السابق، مقارنة بزيادة قدرها 11٪ فقط بين عموم السكان، وفقًا لعينة عشوائية من 12.5 مليون ملف ائتمان أمريكي تم تجميعها من قبل شركة درجة الائتمان Vantage Score. ارتفعت أرصدة المقترضين غير الأساسيين، أو الأشخاص الحاصلين على درجات ائتمانية أقل من 660، بنحو 25٪ خلال نفس الفترة.
لأشهر، كانت الأمور تبدو جيدة للمستهلكين في الولايات المتحدة، وحساباتهم المصرفية مبطنة بحوافز حكومية، وتحمل قروض الطلاب، ومدخرات حقبة الوباء. قال المسؤولون التنفيذيون في البنوك باستمرار إن المستهلكين لديهم وسائد مالية صحية وإنفاق الأموال على الرغم من ارتفاع التضخم وتباطؤ الاقتصاد.
قال سيلفيو تافاريس ، الرئيس والمدير التنفيذي لشركة Vantage Score ، إن هناك الآن دلائل على أن بعض الأمريكيين قد أفرطوا في مواردهم المالية بسبب السفر وتناول الطعام بالخارج أثناء سداد ديون أقل على بطاقات الائتمان الخاصة بهم. يتناقض ذلك مع ميول المستهلكين لسداد القروض وأن يكونوا أكثر اقتصادا خلال العام الأول للوباء، وفقًا لبيانات مجلس الاحتياطي الفيدرالي.
وقال تافاريس: “المستهلك قوي، وميزانياته العمومية قوية، وتاريخ السداد للديون قوي مقارنة بالمتوسطات التاريخية”. “ومع ذلك، هناك مجالات مثيرة للقلق. رقم واحد من بينها هو أن المستهلكين يضيفون نفوذًا.”
قال رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي، جيروم باول، إن الوقت ينفد لخفض التضخم، الذي يحوم عند مستويات لم نشهدها منذ الثمانينيات.
أظهرت البيانات الصادرة يوم الخميس نمو الإنفاق الاستهلاكي في الولايات المتحدة بأبطأ وتيرة في عامين، حيث انكمش الاقتصاد بشكل غير متوقع في الربع الثاني.
تتسبب هذه الأسعار المرتفعة في تقليص المستهلكين للإنفاق التقديري، وفقًا لشركات التجزئة والمستهلكين مثل Walmart Inc و Tide-maker Procter & Gamble Co ، التي خفضت توقعات نمو المبيعات خلال الأسبوع الماضي.
وقال تافاريس إن تسارع الأسعار بسرعة قد يؤدي إلى تفاقم الضغوط المالية بين الشباب والمقترضين ذوي الدرجات الائتمانية المنخفضة.
ووجدت شركة Vantage Score أنه بين المقترضين غير الأساسيين، ارتفعت أيضًا النسبة المئوية لبطاقات الائتمان وقروض السيارات التي تجاوز موعد استحقاقها لأكثر من 30 يومًا. وأظهرت البيانات أن معدلات التأخر في سداد بطاقات الائتمان عادت الآن إلى مستويات ما قبل الوباء بالنسبة للشباب والمقترضين غير الرئيسيين.
وقال تافاريس في حين أن معدلات التأخر في السداد ليست مدعاة للقلق بعد، “فمن المؤكد أنه شيء يجب مراقبته”.
“يمكنك الحصول على القليل من طائر الكناري في منجم فحم. إذا حدث ذلك مع مجموعة، في بعض الأحيان يمكن أن ينتشر إلى مجموعة أخرى.”
تقدر TransUnion ، إحدى أكبر ثلاث وكالات تصنيف ائتماني للمستهلكين، أن معدلات التأخر في سداد بطاقات الائتمان قد ترتفع إلى 8.4٪ في الربع الأول من عام 2023، ارتفاعًا من 8٪ في الربع الأول من هذا العام، إذا ظل التضخم مرتفعًا.
بلغ متوسط الدين الذي يحتفظ به عميل غير رئيسي 22،988 دولارًا أمريكيًا في الربع الأول من عام 2022، باستثناء الرهون العقارية، وفقًا لشركة TransUnion. هذا ارتفاع من 22،461 دولارًا في العام السابق، و22،970 دولارًا في الربع الأول من عام 2020، قبل أن يبدأ الوباء في الولايات المتحدة.
تشكل قروض السيارات جزءًا كبيرًا من هذا الدين، حيث ارتفع الطلب على السيارات في عام 2021 في الولايات المتحدة، مما أدى إلى ارتفاع سعر ومدة قروض السيارات.
قال مسؤول تنفيذي في أحد مقرضي السيارات الكبير في الولايات المتحدة والذي يعمل مع العديد من المستهلكين غير الرئيسيين إن الطلب قد قلب المبدأ القائل بأن السيارة تفقد قيمتها بمجرد أن تغادر التاجر.
قال المسؤول التنفيذي، الذي طلب عدم ذكر اسمه في مناقشة المعلومات غير العامة، إن العملاء الذين يتأخرون في السداد لمدة 90 يومًا يسددون قروضهم بالكامل بشكل متكرر. يشير هذا إلى أن المقترضين يستغلون أسعار السيارات المرتفعة لبيع سيارتهم، بدلاً من رؤيتها تستعيد ملكيتها.
وقال المسؤول التنفيذي إنه في الوقت الحالي، لا تزال حالات التخلف عن السداد في قروض السيارات أقل مما كانت عليه قبل الوباء.
“نعتقد أن الأمور ستعود إلى طبيعتها – كلنا توقعنا ذلك – لكن هل ستسوء الأمور أكثر من المعتاد؟ هذا هو السؤال.”
جودة الائتمان
خصوصية أخرى للاقتصاد الأمريكي الحالي هي أن متوسط درجة الائتمان قد ارتفع فوق الوباء، نتيجة لإنفاق المستهلكين أقل ودفع الديون.
بلغ متوسط درجات Vantage Score 697 في نهاية يونيو، بزيادة 13 نقطة عن يناير 2020.
صرح بنك أوف أمريكا، ثاني أكبر بنك أمريكي من حيث الأصول، مؤخرًا أن متوسط درجة الائتمان لعملائه كان 771.
بالنسبة للمستهلكين الأصغر سناً والأقل دخلاً الذين يشعرون بسرعة أكبر بآثار صدمات الأسعار الناجمة عن التضخم، قد تكون مكاسب الائتمان هذه ضعيفة إذا استمروا في تراكم ديون بطاقات الائتمان، كما قال الخبراء.
قال موشيه أوري نبوش، المحلل في Credit Suisse الذي يدرس محافظ قروض البنوك: “أي عملاء جدد – أو عملاء جدد في الائتمان – أكثر خطورة”. “الكثير من هذا النمو (في الديون) يحل محل الأرصدة التي دفعها الناس في الجزء الأول من كوفيد.”
المصدر: khaleejtimes
قد يهمك:
